Prêts révisables : est-ce le moment de souscrire ?

Taux révisables : quels risques ?

Quels risques prenez-vous à souscrire aujourd’hui ce type de crédit ? D’abord, celui de voir les taux d’intérêt remonter. En effet, les taux qui servent de référence aux prêts révisables sont depuis quelques mois à des niveaux historiquement bas. Difficile de savoir dans combien de temps et à quel rythme les taux pourraient ensuite reprendre un peu d’altitude.

Même dans la perspective d’une remontée des taux, un prêt révisable présente des avantages. D’abord, il fait réaliser, au départ du moins, des économies, car actuellement son taux initial est plus faible que celui d’un prêt à taux fixe. "Les premières années d’un crédit sont celles où il est le plus intéressant d’avoir un taux bas, car ce sont celles pendant lesquelles l’emprunteur acquitte les intérêts les plus élevés. En effet, le capital restant dû à la banque (sur lequel sont calculés ces intérêts) est plus important en début de prêt", observe Jean Bosvieux.

Choisir un prêt révisable "capé"

Alors, que faire ? Si vous êtes tenté par un prêt révisable, il est impératif aujourd’hui de prendre certaines précautions pour éviter de voir plus tard votre taux s’envoler. "Vérifiez que votre prêt est 'capé', c’est-à-dire que la banque s’engage à ne pas augmenter le taux - quelle que soit l’évolution de l’indice de référence - au-delà d’un certain plafond", conseille Jean Bosvieux.

Aujourd’hui, la plupart des prêts "capés" plafonnent la progression du taux du crédit à un ou deux points. Par exemple, le taux maximal qui pourra être appliqué à un crédit révisable à 3,65 % assorti d’un cap d’un point ne dépassera pas 4,65 %.

À l’inverse, sur ces crédits, un "plancher" est aussi souvent fixé, dans la même proportion. On dit que la variation du taux est comprise dans un tunnel + 1/– 1.